北辰实业(601588)基本面研究报告

2025-03-31 爱股网
公司概况
最新业绩TTM
  • 每股收益
    -0.88(元)
  • 每股净资产
    2.79(元)
  • 每股现金流
    1.57(元)
  • 净资产收益率
    -31.35(%)
  • 总资产收益率
    -7.42(%)
  • 毛利率
    24.72(%)
  • 利润增长率
    18.27(%)
  • 资产负债比
    75.78(%)
  • 市盈率
    -2.01(倍)
  • 市净率
    0.63(倍)
  • 市盈增长比率
    -0.09(倍)
  • EV / EBIT
    -12.75(倍)
  • 市销率
    0.89(倍)
  • 市值(亿)
    59.26(亿元)

注：以上数据是基于北辰实业(601588)的2025-03-31报告并采用TTM方式（过去四个季度）编制。

主营业务构成
北辰实业(601588)主营业务构成图（按产品）
日期项目主营业务收入
(百万元)		毛利率
(%)
2011-06-30

其他业务(补充)

 1046 52
2011-06-30

绿色家园

 857 54
2011-06-30

北辰香麓

 443 27
2011-06-30

香山清琴

 104 31
2011-06-30

北辰福第两限房(常营项目）

 19 5
北辰实业(601588)主营业务构成图（按行业）
日期项目主营业务收入
(百万元)		毛利率
(%)
2011-06-30

出售开发产品业务

 1424 44
2011-06-30

投资物业和酒店业务

 782 56
2011-06-30

零售商业业务

 208 38
2011-06-30

其他业务(补充)

 56 52
北辰实业(601588)主营业务构成图（按地区）
日期项目主营业务收入
(百万元)		毛利率
(%)
2011-06-30

北京

 2470
财务分析
北辰实业(601588)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股东权益比率
(%)		 固定资产比率
(%)
2025-03-31TTM 24.22 0.00
2024-12-31 24.09 5.55
2023-12-31 27.62 5.06
2022-12-31 23.72 4.42
2021-12-31 24.27 3.90
2020-12-31 22.82 2.23
2019-12-31 21.39 2.54
2018-12-31 18.33 2.81
2017-12-31 16.71 2.93
2016-12-31 19.04 3.80
2015-12-31 25.03 5.39
历史平均 27.40 5.71
行业平均 25.53 2.68
  • 股东权益比率是指股东权益与资产总额的比率。
  • 固定资产比率是指固定资产与资产总额的比率。
北辰实业(601588)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 流动比率
(倍)		 资产负债比率
(%)
2025-03-31TTM 1.88 75.78
2024-12-31 2.28 75.91
2023-12-31 2.18 72.38
2022-12-31 1.74 76.28
2021-12-31 1.71 75.73
2020-12-31 1.80 77.18
2019-12-31 1.65 78.61
2018-12-31 1.66 81.67
2017-12-31 1.79 83.29
2016-12-31 1.88 80.96
2015-12-31 2.13 74.97
历史平均 1.99 72.60
行业平均 1.42 75.19
  • 流动比率是指流动资产与流动负债的比率。 北辰实业(601588)（以下简称“本公司”）当前流动比率1.88低于历史平均水平1.99，说明本公司短期偿债能力正在下降； 当前流动比率1.88高于行业平均水平1.42，说明本公司短期偿债能力处于行业上游。
  • 资产负债比率是指流动负债和长期负债与总资产的比率。 北辰实业(601588)（以下简称“本公司”）当前资产负债比率0.76高于历史平均水平0.73，说明本公司经营风险正在上升； 当前资产负债比率0.76高于行业平均水平0.75，说明本公司经营风险处于行业上游。
北辰实业(601588)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 毛利率
(%)		 净利润率
(%)		 净资产收益率
(%)		 总资产收益率
(%)
2025-03-31TTM 24.72 -52.98 -31.35 -7.42
2024-12-31 26.08 -47.83 -29.15 -7.00
2023-12-31 27.38 -0.40 0.53 -0.11
2022-12-31 20.55 -12.73 -12.32 -2.46
2021-12-31 20.54 0.49 1.37 0.14
2020-12-31 23.96 3.20 1.59 0.67
2019-12-31 35.87 9.16 9.52 1.97
2018-12-31 33.49 11.16 7.82 2.17
2017-12-31 32.88 8.48 9.05 1.64
2016-12-31 31.87 5.34 5.15 0.82
2015-12-31 42.73 8.84 5.43 1.34
历史平均 40.89 9.37 5.78 1.63
行业平均 14.79 4.30 -1.59 0.87
  • 毛利率是指毛利占销售收入的百分比。 北辰实业(601588)（以下简称“本公司”）当前毛利率0.25低于历史平均水平0.41，说明本公司业务竞争力正在下降； 当前毛利率0.25高于行业平均水平0.15，说明本公司业务竞争力处于行业上游。
  • 净利润率是指扣除所有成本、费用和企业所得税后的利润率。 北辰实业(601588)（以下简称“本公司”）当前净利润率-0.53低于历史平均水平0.09，说明本公司盈利能力正在下降； 当前净利润率-0.53低于行业平均水平0.04，说明本公司盈利能力处于行业下游。
  • 净资产收益率是指净利润额与净资产的比值。 北辰实业(601588)（以下简称“本公司”）当前净资产收益率-0.31低于历史平均水平0.06，说明本公司运用资产的能力正在下降； 当前净资产收益率-0.31低于行业平均水平-0.02，说明本公司运用资产的能力处于行业下游。
  • 总资产收益率是指净利润额与总资产资产的比值。
北辰实业(601588)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 存货周转率
(次)		 固定资产周转率
(次)		 股东权益周转率
(次)		 总资产周转率
(次)
2025-03-31TTM 0.20 0.00 0.58 0.14
2024-12-31 0.20 2.64 0.61 0.15
2023-12-31 0.37 5.54 1.01 0.28
2022-12-31 0.26 4.36 0.81 0.19
2021-12-31 0.39 7.12 1.15 0.28
2020-12-31 0.24 9.32 0.91 0.21
2019-12-31 0.21 8.45 1.00 0.21
2018-12-31 0.20 6.91 1.06 0.19
2017-12-31 0.20 6.59 1.16 0.19
2016-12-31 0.16 4.02 0.80 0.15
2015-12-31 0.13 2.81 0.61 0.15
历史平均 0.17 3.62 0.70 0.17
行业平均 0.38 7.66 0.81 0.21
  • 存货周转率是指主营业务成本与平均存货余额的比率。 北辰实业(601588)（以下简称“本公司”）当前存货周转率0.20高于历史平均水平0.17，说明本公司存货运营效率正在上升； 当前存货周转率0.20低于行业平均水平0.38，说明本公司存货运营效率处于行业下游。
  • 固定资产周转率是指销售收入净额与固定资产平均净值的比率。
  • 股东权益周转率是指销售收入净额与股东权益平均净值的比率。 北辰实业(601588)（以下简称“本公司”）当前股东权益周转率0.58低于历史平均水平0.70，说明本公司所有者权益的获利能力正在下降； 当前股东权益周转率0.58低于行业平均水平0.81，说明本公司所有者权益的获利能力处于行业下游。
  • 总资产周转率是指销售收入净额与总资产平均净值的比率。 北辰实业(601588)（以下简称“本公司”）当前总资产周转率0.14低于历史平均水平0.17，说明本公司整体资产的营运能力正在下降； 当前总资产周转率0.14低于行业平均水平0.21，说明本公司整体资产的营运能力处于行业下游。
北辰实业(601588)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 净利润
(百万元)		 净资产
(百万元)		 现金流
(百万元)
2025-03-31TTM -2949 9404 5288
2024-12-31 -2827 9699 6783
2023-12-31 68 12846 8505
2022-12-31 -1576 12787 8388
2021-12-31 213 15509 12961
2020-12-31 271 17049 10831
2019-12-31 1654 17368 11776
2018-12-31 1190 15217 11852
2017-12-31 1140 12599 9847
2016-12-31 601 11661 7520
2015-12-31 612 11265 6104
  • 净利润是指利润总额中按规定交纳了所得税后公司的利润留成。
  • 净资产是指属企业所有，并可以自由支配的资产，即所有者权益。
  • 现金流是指企业一定时期的现金和现金等价物的流入和流出的数量。
北辰实业(601588)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股息率
(%)		 股息支付率
(%)
2025-03-31TTM 0.00 0.00
2024-12-31 0.00 0.00
2023-12-31 0.61 98.94
2022-12-31 0.00 0.00
2021-12-31 0.30 15.81
2020-12-31 5.45 223.66
2019-12-31 3.64 24.43
2018-12-31 4.06 31.14
2017-12-31 1.04 17.71
2016-12-31 1.44 33.64
2015-12-31 1.12 33.01
历史平均 1.52 29.34
行业平均 1.51 45.27
  • 股息率是指股息与股票价格（年底收盘价）之间的比率。
  • 股息支付率是指净收益中股利所占的比重。
北辰实业(601588)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 市净率
(倍)		 市盈率
(倍)
2025-03-31TTM 0.63 -2.01
2024-12-31 1.15 -3.93
2023-12-31 0.86 163.25
2022-12-31 0.87 -7.05
2021-12-31 0.72 52.17
2020-12-31 0.65 41.00
2019-12-31 0.64 6.72
2018-12-31 0.60 7.67
2017-12-31 1.55 17.09
2016-12-31 1.20 23.38
2015-12-31 1.60 29.49
历史平均 1.17 23.94
行业平均 1.35 32.88
  • 市净率是指股价与每股净资产的比率。
  • 市盈率是指股价与每股收益的比例。
北辰实业(601588)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股价
(元)		 每股收益
(元)
2025-03-31TTM 3.30 -0.88
2024-12-31 3.30 -0.84
2023-12-31 3.30 0.02
2022-12-31 3.30 -0.47
2021-12-31 3.30 0.06
2020-12-31 3.30 0.08
2019-12-31 3.30 0.49
2018-12-31 2.71 0.35
2017-12-31 5.79 0.34
2016-12-31 4.17 0.18
2015-12-31 5.36 0.18
  • 股价是指股价。
  • 每股收益是指每股净利润。
估值分析

北辰实业(601588)的前一交易日收盘价为1.76元， 我们给予的估值为4.38元， 安全边际率为148.86%。

注：估值公式为 — 估值 = 近几年复权每股收益的均值 × 长期市盈率的中位数。

爱股评级

我们给予北辰实业(601588)低估评级。

升级为注册会员，即可使用该功能及更多服务。

详见网站帮助。

升级为贵宾会员，即可使用该功能及更多服务。

详见网站帮助。