光大银行(601818)基本面研究报告

2025-03-31 爱股网
公司概况
  • 公司全称：
    中国光大银行股份有限公司
  • 注册地址：
    北京市西城区太平桥大街25号、甲25号中国光大中心
  • 公司简称：
    光大银行
  • 法人代表：
    李晓鹏
  • 公司董秘：
    李嘉焱
  • 注册资本(万元)：
    999999.9999
  • 行业种类：
    货币金融服务
  • 公司电话：
    010-63636388
  • 公司网址：
    www.cebbank.com
  • 上市时间：
    2010-08-17
  • 发行数量(万股)：
    7000000000
  • 发行价格(元)：
    3.1
  • 发行市盈率(倍)：
    16.4
  • 发行方式：
    上网定价发行,定向配售,网下询价发行
  • 公告查询：
    http://www.sse.com.cn/assortment/stock/list/info/announcement/index.shtml?productId=601818
最新业绩TTM
  • 每股收益
    0.8(元)
  • 每股净资产
    --(元)
  • 每股现金流
    3.58(元)
  • 净资产收益率
    0.00(%)
  • 总资产收益率
    0.58(%)
  • 毛利率
    39.13(%)
  • 利润增长率
    10.81(%)
  • 资产负债比
    91.85(%)
  • 市盈率
    4.07(倍)
  • 市净率
    --(倍)
  • 市盈增长比率
    0.38(倍)
  • EV / EBIT
    131.1(倍)
  • 市销率
    1.27(倍)
  • 市值(亿)
    1700.65(亿元)

注：以上数据是基于光大银行(601818)的2025-03-31报告并采用TTM方式（过去四个季度）编制。

主营业务构成
光大银行(601818)主营业务构成图（按行业）
日期项目主营业务收入
(百万元)		毛利率
(%)
2011-06-30

公司银行业务

 15857
2011-06-30

零售银行业务

 5932
2011-06-30

资金业务

 1141
财务分析
光大银行(601818)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股东权益比率
(%)		 固定资产比率
(%)
2025-03-31TTM 0.00 0.00
2024-12-31 0.00 0.38
2023-12-31 0.00 0.36
2022-12-31 0.00 0.37
2021-12-31 0.00 0.38
2020-12-31 0.00 0.44
2019-12-31 8.16 0.41
2018-12-31 7.40 0.42
2017-12-31 7.47 0.37
2016-12-31 6.25 0.35
2015-12-31 7.07 0.40
历史平均 6.35 0.48
行业平均 0.00 0.57
  • 股东权益比率是指股东权益与资产总额的比率。
  • 固定资产比率是指固定资产与资产总额的比率。
光大银行(601818)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 流动比率
(倍)		 资产负债比率
(%)
2025-03-31TTM 0.00 91.85
2024-12-31 0.00 91.52
2023-12-31 0.00 91.81
2022-12-31 0.00 91.91
2021-12-31 0.00 91.79
2020-12-31 0.00 91.52
2019-12-31 0.00 91.84
2018-12-31 0.00 92.60
2017-12-31 0.00 92.53
2016-12-31 0.00 93.75
2015-12-31 0.00 92.93
历史平均 0.00 93.65
行业平均 0.00 91.88
  • 流动比率是指流动资产与流动负债的比率。 光大银行(601818)（以下简称“本公司”）当前流动比率高于历史平均水平，说明本公司短期偿债能力正在上升； 当前流动比率高于行业平均水平，说明本公司短期偿债能力处于行业上游。
  • 资产负债比率是指流动负债和长期负债与总资产的比率。 光大银行(601818)（以下简称“本公司”）当前资产负债比率0.92低于历史平均水平0.94，说明本公司经营风险正在下降； 当前资产负债比率0.92低于行业平均水平0.92，说明本公司经营风险处于行业下游。
光大银行(601818)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 毛利率
(%)		 净利润率
(%)		 净资产收益率
(%)		 总资产收益率
(%)
2025-03-31TTM 39.13 31.30 0.00 0.58
2024-12-31 38.26 30.95 0.00 0.60
2023-12-31 34.19 28.20 0.00 0.61
2022-12-31 36.92 29.70 0.00 0.71
2021-12-31 34.46 28.57 0.00 0.74
2020-12-31 32.07 26.60 0.00 0.71
2019-12-31 0.00 28.19 9.70 0.79
2018-12-31 0.00 30.59 10.47 0.77
2017-12-31 0.00 34.42 10.35 0.77
2016-12-31 0.00 32.31 12.11 0.76
2015-12-31 0.00 31.75 13.21 0.93
历史平均 51.32 35.73 14.99 0.93
行业平均 46.41 39.50 0.00 0.73
  • 毛利率是指毛利占销售收入的百分比。 光大银行(601818)（以下简称“本公司”）当前毛利率0.39低于历史平均水平0.51，说明本公司业务竞争力正在下降； 当前毛利率0.39低于行业平均水平0.46，说明本公司业务竞争力处于行业下游。
  • 净利润率是指扣除所有成本、费用和企业所得税后的利润率。 光大银行(601818)（以下简称“本公司”）当前净利润率0.31低于历史平均水平0.36，说明本公司盈利能力正在下降； 当前净利润率0.31低于行业平均水平0.40，说明本公司盈利能力处于行业下游。
  • 净资产收益率是指净利润额与净资产的比值。 当前净资产收益率高于行业平均水平，说明本公司运用资产的能力处于行业上游。
  • 总资产收益率是指净利润额与总资产资产的比值。
光大银行(601818)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 存货周转率
(次)		 固定资产周转率
(次)		 股东权益周转率
(次)		 总资产周转率
(次)
2025-03-31TTM 0.00 0.00 0.00 0.02
2024-12-31 0.00 5.08 0.00 0.02
2023-12-31 0.00 5.97 0.00 0.02
2022-12-31 0.00 6.45 0.00 0.02
2021-12-31 0.00 6.74 0.00 0.03
2020-12-31 0.00 6.08 0.00 0.03
2019-12-31 0.00 6.87 0.34 0.03
2018-12-31 0.00 6.04 0.34 0.03
2017-12-31 0.00 6.15 0.30 0.02
2016-12-31 0.00 6.61 0.37 0.02
2015-12-31 0.00 7.37 0.42 0.03
历史平均 0.00 5.57 0.42 0.03
行业平均 0.00 3.27 0.00 0.02
  • 存货周转率是指主营业务成本与平均存货余额的比率。 光大银行(601818)（以下简称“本公司”）当前存货周转率高于历史平均水平，说明本公司存货运营效率正在上升； 当前存货周转率高于行业平均水平，说明本公司存货运营效率处于行业上游。
  • 固定资产周转率是指销售收入净额与固定资产平均净值的比率。
  • 股东权益周转率是指销售收入净额与股东权益平均净值的比率。 当前股东权益周转率高于行业平均水平，说明本公司所有者权益的获利能力处于行业上游。
  • 总资产周转率是指销售收入净额与总资产平均净值的比率。 光大银行(601818)（以下简称“本公司”）当前总资产周转率0.02低于历史平均水平0.03，说明本公司整体资产的营运能力正在下降； 当前总资产周转率0.02高于行业平均水平0.02，说明本公司整体资产的营运能力处于行业上游。
光大银行(601818)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 净利润
(百万元)		 净资产
(百万元)		 现金流
(百万元)
2025-03-31TTM 41734 0 188050
2024-12-31 41696 0 128057
2023-12-31 40792 0 123902
2022-12-31 44807 0 136664
2021-12-31 43407 0 222583
2020-12-31 37835 0 145076
2019-12-31 37354 384982 117499
2018-12-31 33659 321488 187680
2017-12-31 31545 304760 147923
2016-12-31 30329 250455 241507
2015-12-31 29528 223493 121964
  • 净利润是指利润总额中按规定交纳了所得税后公司的利润留成。
  • 净资产是指属企业所有，并可以自由支配的资产，即所有者权益。
  • 现金流是指企业一定时期的现金和现金等价物的流入和流出的数量。
光大银行(601818)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股息率
(%)		 股息支付率
(%)
2025-03-31TTM 0.00 0.00
2024-12-31 0.00 26.78
2023-12-31 0.00 25.06
2022-12-31 0.00 25.05
2021-12-31 0.00 25.02
2020-12-31 0.00 59.68
2019-12-31 4.09 22.62
2018-12-31 4.89 28.23
2017-12-31 2.15 14.50
2016-12-31 4.86 29.24
2015-12-31 4.39 29.40
历史平均 3.67 22.74
行业平均 0.00 29.53
  • 股息率是指股息与股票价格（年底收盘价）之间的比率。
  • 股息支付率是指净收益中股利所占的比重。
光大银行(601818)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 市净率
(倍)		 市盈率
(倍)
2025-03-31TTM 0.00 4.07
2024-12-31 0.00 0.00
2023-12-31 0.00 0.00
2022-12-31 0.00 0.00
2021-12-31 0.00 0.00
2020-12-31 0.00 0.00
2019-12-31 0.54 5.54
2018-12-31 0.60 5.77
2017-12-31 0.70 6.74
2016-12-31 0.73 6.02
2015-12-31 0.89 6.70
历史平均 1.03 6.88
行业平均 0.00 0.00
  • 市净率是指股价与每股净资产的比率。
  • 市盈率是指股价与每股收益的比例。
光大银行(601818)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股价
(元)		 每股收益
(元)
2025-03-31TTM 3.94 0.80
2024-12-31 3.94 0.00
2023-12-31 3.94 0.00
2022-12-31 3.94 0.00
2021-12-31 3.94 0.00
2020-12-31 3.94 0.00
2019-12-31 3.94 0.71
2018-12-31 3.70 0.64
2017-12-31 4.05 0.60
2016-12-31 3.91 0.65
2015-12-31 4.24 0.63
  • 股价是指股价。
  • 每股收益是指每股净利润。
估值分析

光大银行(601818)的前一交易日收盘价为3.24元， 我们给予的估值为3.64元， 安全边际率为12.35%。

注：估值公式为 — 估值 = 近几年复权每股收益的均值 × 长期市盈率的中位数。

爱股评级

我们给予光大银行(601818)合理评级。

升级为注册会员，即可使用该功能及更多服务。

详见网站帮助。

升级为贵宾会员，即可使用该功能及更多服务。

详见网站帮助。